Рынок акций в среду умеренно просел на внешнем негативе, подорожали бумаги Норникеля и Газпром нефти

Москва. 19 декабря. ИНТЕРФАКС-АФИ - Российский рынок акций в среду умеренно просел на внешнем негативе, подорожали бумаги "Норникеля" в ожидании новостей о смене владельца блокпакета, также выросла "Газпром нефть" (РТС: SIBN).

По итогам торгов на биржах РТС и ФБ ММВБ стоимость большинства ликвидных акций снизилась на 0,2-1,7%; индекс РТС опустился до 2264,95 пункта (-0,18%), индекс ММВБ - до 1899,42 пункта (-0,48%).

Акции "Норникеля" подорожали на ФБ ММВБ на 1,3%, в РТС - на 0,7%. Поддержкой бумагам выступают скорректировавшиеся вверх цены на металлы, а также ожидания, кому достанется блокпакет Михаила Прохорова - холдингу "Интеррос" или "РусАлу".

Акции "Газпром нефти" подорожали на ФБ ММВБ на 2,5% - до 156,5 рубля за штуку. В среду ИК "Тройка Диалог" повысила оценку бумаг "Газпром нефти" на 9% - до $6,3 за штуку на ожиданиях хороших результатов компании за третий квартал текущего года после впечатляющего первого полугодия. Рекомендации для акций компании снижены "Тройкой" с "покупать" до "держать".

Остальные бумаги подешевели: "Газпрома" (-1,2%), ВТБ (РТС: VTBR) (-097%), РАО "ЕЭС России" (РТС: EESR) (-1,1%), "ЛУКОЙЛа" (РТС: LKOH) (-1%), "Ростелекома" (РТС: RTKM) (-0,9%), "Роснефти" (РТС: ROSN) (-0,7%), "Татнефти" (РТС: TATN) (-0,9%), "Полюс Золото" (РТС: PLZL) (-0,8%), "Сургутнефтегаза" (РТС: SNGS) (-0,7%), "префов" "Транснефти" (РТС: TRNF) (-0,5%).

Снижение рынка происходило большую часть торгов на фоне негативной динамики европейских индексов и американских фьючерсов, однако к вечеру ситуация начала выправляться - Европа вышла в "плюс", также ростом открылась Америка на фоне падения ставок на денежных рынках. Следом за ними отыграл часть позиций и российский рынок, однако выйти в положительную область так и не смог.

Накануне индексы в США выросли благодаря вливанию денежной ликвидности в финансовую систему Европейским центральным банком (ЕЦБ). По мнению участников рынка, это поддержит глобальную экономику в условиях кризиса на рынке жилья США.

Рекордное вливание средств ЕЦБ позволило ослабить опасения, что нехватка ресурсов на рынке межбанковских кредитов негативно отразится на корпоративных прибылях и будет способствовать экономическому спаду.

Статданные с рынка жилья в США за ноябрь, опубликованные накануне, были восприняты инвесторами негативно, поскольку цифры, хоть и оказались лучше ожиданий, стали минимальными показателями за последние 14 лет. Число новостроек сократилось на 3,7% - до 1,187 млн домов в годовом исчислении (ожидалось снижение до 1,176 млн домов). При этом число разрешений на строительство жилья в прошлом месяце упало на 1,5% - до 1,152 млн (ожидалось снижение до 1,15 млн), что является минимальным показателем за последние 14 лет. Количество разрешений свидетельствует о темпах строительства домов в ближайшем будущем.

Акции Goldman Sachs упали в цене на $7,12 - до $201,51, несмотря на публикацию сильной отчетности по итогам четвертого финансового квартала. Чистая прибыль банка выросла на 2% - до $3,22 млрд, превысив прогноз аналитиков, составлявший в среднем $3,14 млрд. Goldman объявил также о намерении увеличить свою программу выкупа акций на 60 млн акций.

В среду банк Morgan Stanley опубликовал финансовый отчет за последний финансовый квартал, оказавшийся хуже ожиданий, однако негатив был компенсирован ослаблением напряженности на кредитных рынках после вливаний средств ЕЦБ.

В нефтяном секторе в среду цены на сырье в среду подросли в рамках коррекции после снижения накануне из-за ожиданий сокращения спроса. Цена январского фьючерсного контракта на нефть марки WTI поднялась до $90,76 за баррель (+$0,68), после падения во вторник на $0,97. В ходе торгов во вторник котировки взлетали выше $93 за баррель на сообщениях о вводе турецких войск на территорию северного Ирака.

Среди внутренних корпоративных событий стоит отметить утверждение советом директоров ОАО "ОГК-6" (РТС: OGKF) цены размещения допэмиссии акций в размере 3,8 рубля за штуку (рыночная цена бумаг ОГК-6 в среду составила 3,2 рубля за штуку, что на 18,8% ниже цены размещения).

По словам трейдера брокерского дома "АГ Капитал" Михаила Молодова, похоже, что декабрьское ралли уже состоялось неделей ранее, а сейчас инвесторов удручает нестабильность на внешних рынках, которая почти не оставляет игрокам шансов на сильный рост в конце декабря.

"Вливания денег ЕЦБ оказали поддержку финансовым институтам, но эти вливания приведут к увеличению денежной массы и, следовательно, инфляции, что повлечет за собой повышение ставок для ее сдерживания. Получается замкнутый круг. Поэтому в среднесрочной перспективе это может оказать негативное влияние на фондовые рынки. В среду вышла отчетность американского банка Morgan Stanley, которая оказалась чуть хуже ожиданий, плюс к этому банк опять списал крупные убытки. На текущей неделе теперь важными данными будут окончательные цифры по ВВП США за III квартал", - сказал он агентству "Интерфакс-АФИ".

"На российском рынке в конце года с ликвидностью проблем нет, денежные остатки в ЦБ растут, что может спровоцировать попытку игры на повышение акций в последние дни декабря, когда нерезиденты уйдут на рождественские каникулы", - добавил М.Молодов.

"Норникель корректируется после продолжительного падения, также все ждут новостей, касающихся покупки долги М.Прохорова в ГМК", - заключил представитель "АГ Капитал".

Как отмечает аналитик ИФК "Алемар" Вадим Смирнов, развязка "схватки" между Владимиром Потаниным и Михаилом Прохоровым приближается: до конца недели В.Потанин должен дать ответ на предложение М.Прохорова о покупке принадлежащего ему блокпакета "Норникеля" за $15,7 млрд. Если В.Потанин откажется, основным претендентом на эти акции будет "РусАл", что будет неплохим вариантом с точки зрения перспектив акций "Норникеля". Единственный негативный момент связан с тем, что параметры потенциальный сделки с "РусАлом" до сих пор неизвестны.

Как отмечают аналитики компании "Атон", попытка рынка подрасти не удалась из-за внешних факторов. "На настроения инвесторов главным образом повлияла негативная американская статистика: объем домов, находящихся в отчуждении, в ноябре вырос на 68%. Рост просрочек свидетельствует об углублении кредитного кризиса. Внутренних идей для роста на российском рынке мало. В "плюсе" остаются акции "Норильского никеля" (РТС: GMKN), которые растут на ожиданиях продажи блокпакета Михаила Прохорова. Поддержкой для акций "Газпром нефти" является запланированное приобретение активов "Томскнефти", - считает аналитик компании "Атон" Ксения Аношина.

"ЕЦБ, одарив европейские банки "шубой с барского плеча" в виде ликвидности более чем на $500 млрд, отчасти нейтрализовал негативное влияние опасений относительно последствий кредитного кризиса. Однако бочка меда не обошлась без ложки дегтя - убыток Morgan Stanley в четвертом квартале финансового года оказался почти на порядок выше ожидаемого", - комментирует ситуацию начальник отдела продаж ИФ "ОЛМА" Дмитрий Лобанов.

"Олени Санты, спешащего к инвесторам с мешком подарков, судя по характеру торгов, заблудились в лесу, уходящем корнями в сектор ипотечного кредитования США. Вывести упряжку на дорогу, подходящую для "предновогоднего ралли" могут данные по ВВП США, публикация которых ожидается в четверг в 16:30 МСК", - добавил он.

По оценкам аналитиков Deutsche Bank, предоставленная ЕЦБ ликвидность должна ослабить опасения по поводу дефицита денег в рождественско-новогодний период. "Существует мнение, что значительная часть избыточной ликвидности выплеснется на развивающиеся фондовые рынки, которые в настоящее время рассматриваются в качестве одного из самых привлекательных классов активов в силу превосходных фундаментальных факторов, связанных с экономическим ростом. Такой приток усилит внутренние факторы роста российского рынка в ближайшие месяцы. Впрочем, в 2008 году ситуация может оказаться не столь однозначной: весной возможно усиление волатильности на мировых рынках, которое совпадет со снижением ликвидности как мировой, так и российской финансовой системы. В связи с этим мы рекомендуем зафиксировать прибыль в том случае, если индекс РТС на волне предвыборного подъема значительно превысит 2600 пунктов (наш прогноз на конец текущего года). Пока же следует воспользоваться новогодним подарком от центробанков", - пишут эксперты Deutsche Bank в своем обзоре.

Во "втором эшелоне" в среду подорожали акции Банка Москвы (РТС: MMBM) (+1,4%), ТГК-9 (+1,4%), ОГК-3 (РТС: OGKC) (+1,1%), ТГК-1 (+1%), "Центртелекома" (РТС: ESMO) (+0,8%); снизился курс бумаг "Сибирьтелекома" (РТС: ENCO) (-2,4%), "Северо-Западного Телекома" (РТС: SPTL) (-2,8%), НЛМК (-1,4%).

Суммарный объем торгов на классическом рынке акций РТС в среду составил $83,541 млн, объем сделок с акциями на ФБ ММВБ достиг 66,43 млрд рублей (лидер - "Газпром" (РТС: GAZP) - 26,728 млрд рублей).